消费金融，群雄逐鹿谁靠谱

本篇文章2955字，读完约7分钟

▲从商业银行信用卡业务、个人消费信贷业务到消费金融公司和互联网金融机构，中国消费金融领域形成了多层次、多元化的金融服务体系

▲在消费金融市场，产品和服务各有所长。在选择机构时，借款人应分析各自的特点，综合考虑自身的信用状况和价格偏好

最近，一些消费金融公司在2017年的半年度报告中表现良好，营业收入和净利润均同比大幅增长。有一段时间，消费金融再次站在了风口浪尖，引发了市场想象。

事实上，消费金融服务并不仅限于消费金融公司。目前，商业银行和网络金融机构都参与其中，形成了多层次、多元化的金融供给体系。

那么，当你有消费信贷需求时，你应该如何选择上述机构？需要考虑哪些因素？许多业内人士表示，建议借款人“看三件事”。首先，观察该机构，判断其信用评级是否能达到该机构的信用门槛；二是看资金价格，结合贷款利率和期限；第三，看看消费情景和增值服务。

需要清楚地看到四个类别

如果我想做微型整形手术，变得漂亮，但我刚进入工作场所时收入有限，又不想向父母寻求支持，我该怎么办？住在北京朝阳区的蔡琦选择了贷款。

“我是单眼皮。我觉得我没有精神。我想做一个眼部整形手术。我从一家股份制商业银行借了1万元的信用贷款，年利率为5.22%，等额本息，每月857元。”她说。

蔡琦的需求正是消费金融的定位——除了房贷和车贷之外的日常消费，如教育培训、旅游、装饰、美容、购物等。

对于一些老年群体来说，“贷款消费”相当于过度消费和超前消费，这是一件很难接受的事情，但对于蔡琦这样的“90后”来说，贷款消费更多的是出于流动性的考虑。

“借钱消费可以减少我原有资金的大量集中占用，获得流动性。此外，现有基金可以继续投资于财富管理。如果他们的收入能够支付借款的费用，那就相当于赚取收入的差额。”蔡琦说道。

随着上述概念的兴起和发展，消费金融近年来已经成长为金融业的一个重要“窗口”。招商银行相关负责人曾表示，预计到2020年，消费金融规模将超过8万亿元，客户年增长率将超过20%。

目前，消费金融领域正逐步呈现出“相互竞争”的格局。从参与机构的角度来看，可以分为四个层次。

第一层是商业银行的信用卡业务，这也是最早的消费金融产品。它的突出特点是不能提取现金，资金从消费者账户“点对点”流向商家账户。资金的使用是明确的，涵盖了广泛的人群。

根据中国工商银行的数据，截至今年6月底，该行已发行近1.3亿张信用卡，较5年前增长75%，稳居全球最大发卡银行之首。自2012年以来，工行信用卡消费金额已达11万亿元。

第二层是商业银行近两年的个人消费信贷业务，具有利率相对较低、额度高、信贷纯、无抵押担保、效率高的优势。

第三层是消费者金融公司，这是一家有执照的非银行机构。自2009年以来，中国已经在北京、天津、上海和成都推出了首批试点消费金融公司。2013年，新增12个试点城市，2015年，试点正式扩展至全国。

第四层是网络金融机构，以蚂蚁金服的“花白”和京东金融的“白条”为最典型。前者诞生于淘宝电子商务平台，后者借助JD.com平台嵌入购物结算场景的分期贷款业务。

应区分定位差异

值得注意的是，上述四类机构有不同的定位，从而形成了多层次、多元化的金融服务体系。因此，在选择机构时，借款人应分析自身的特点，并综合考虑自身的信用状况和价格偏好。

门槛相对较高，这是商业银行信用卡业务和个人消费信贷的共同特征。出于风险管理和控制的目的，大多数银行采用“白名单”客户模式，即只有满足银行信贷门槛且相关信贷记录良好的客户才有资格申请贷款。

“但还有一个问题。”一家股份制银行个人金融业务部相关负责人表示，目前，银行对客户的授信依据仍取决于客户以往的资金流、贷款记录等数据信息。如果客户资质良好，但与银行没有贷款关系，则客户仍难以被列入白名单。

因此，扩展数据维度是不可避免的。据悉，工行正在探索引入第三方互联网平台数据、社保、税务、公积金等可对外核实的收入信息，将现有白名单客户数量扩大至1亿。截至今年6月底，符合我行个人消费信贷办理条件的用户数已超过1.11亿，信贷总额5.4万亿元，累计贷款624亿元。

即便如此，仍有一些人无法被商业银行覆盖，尤其是缺乏银行贷款记录的中低收入年轻人。如何填补这个职位？消费金融公司应运而生。

“‘小、短期、分散’是消费金融公司需要坚持的原则。”据中国银行业监督管理委员会相关负责人介绍，在实践中，消费金融公司的平均家庭贷款大多在1万元以下，贷款期限通常不到一年。

兆联消费金融公司总经理张表示，目前公司的用户覆盖了传统银行业务无法覆盖的低学历、中低收入的年轻人，其中72%是大专及以下学历的客户，83%是34岁以下的客户。

“相应地，消费金融公司的贷款价格也高于银行，通常为每天万分之五。”银监会负责人表示，根据监管规定，消费金融公司的风险容忍度相对较高，在进行风险定价时，只需全面覆盖风险，包括资本成本、风险成本、资本回报要求、市场价格等因素。

识别风险是必不可少的

与商业银行和消费金融公司相比，网络金融机构优于“根据消费情景而生”和增值服务。

以京东白吧为例。它将分期贷款业务嵌入京东商城的购物结算场景。如果消费者选择“制作白条”，他们可以获得长达30天的信用，也就是说，免息支付将延迟30天，或者最多支付24期。

“场景为王”已经成为业界的共识。因此，商业银行和消费金融公司也在加快创造“场景分割产品”。

其中，招商银行已将支付方式接入滴滴出行平台。同时，本行将“口袋人生应用”作为信用卡网上操作的重要入口，整合餐饮、看电影、商场、机票、酒店、海外购物等平台，嵌入消费信贷产品。到目前为止，该应用的绑定用户数量已经超过4000万。

消费金融公司利用股东的客户资源来扩展他们的场景。例如，兆联消费金融有限公司与其母公司中国招商银行和中国联通开通了消费分期付款业务，并与中国联通联合推出了“分期付款购买签约机”。用户可以申请零首付和免息分期购买联通签约机。

然而，不断扩大的“现场”也成为一些不法分子的目标，借此机会进行欺诈，借款人需要高度警惕。近日，公安机关接到一些淘宝用户的举报，称“卖家”以退款为由，诱骗用户在点对点借贷平台上借钱。

首先，犯罪分子冒充淘宝的“卖家”，联系消费者，说以前送货质量不好，需要回收，现在要退给消费者120元。然后，犯罪分子将点对点借贷平台的链接发送给消费者，引诱他们填写一系列身份信息和相应的金额，如1000元。提交后，消费者立即收到金额到达的提示。事实上，这不是退款，而是从网上贷款平台的贷款。最后，罪犯要求消费者将剩余的880元转移给自己，然后消失，留下“负债”的消费者1000元。

与这种方法类似，一些不法分子还将目标对准了消费金融公司，利用伪基站生成官方客户服务电话，并冒充客户服务人员，以便借款人可以拨打其个人账户进行还款。为此，许多消费金融公司发布公告称，收到的所有还款都是公司账户，借款人不应相信未知渠道提供的还款方式。

“由于消费金融公司直接面对个人，尤其是中低收入群体，这些客户往往缺乏金融知识和自我保护意识。”中国银行业监督管理委员会相关负责人表示，根据监管要求，消费金融公司应做好消费者权益保护工作，遵循业务处理公开透明的原则，充分履行告知义务。